volume 1 / jaar 3

Aardgas is een schone fossiele brandstof die voor een groot deel wordt gebruikt om huizen te verwarmen, of voor bedrijfsdoeleinden de ruimtes aldaar te verwarmen. In Nederland zit aardgas in het verdomhoekje. Onterecht vinden wij, het is een schone brandstof en alternatieve bronnen van verwarming laat nog even op zich wachten. Onze nationale reserves van aardgas in Groningen raken snel op en door de terechte klachten van de Groningers wordt de kraan over een decennium helemaal dicht gedraaid. Tenminste dat zegt de politiek. Maar ja wie vertrouwt de politiek. Wij in ieder geval niet. Wij denken dat Nederland niet zomaar zonder aardgas kan en de energietransitie niet zo hard zal gaan als men doet geloven. Wij denken dat Russisch gas toch een graag geziene gast wordt in Nederland.

Onze nieuwsbrief van deze maand gaat echter niet over Russisch gas maar over Amerikaans gas. Amerika produceert enorme hoeveelheden aardolie, hierbij wint men tevens enorme hoeveelheden gas. De Amerikaanse consument en bedrijven gaan, in tegenstelling tot de Nederlandse consument, steeds meer op Aardgas over. Verliezers zijn hierin kolen (in mindere mate) en aardolie (huisbrandolie) om de eenvoudige reden dat aardgas gewoon goedkoper is. Vooral in de winter is de hoeveelheid aardgas hoger die nodig is dan in bijvoorbeeld de zomer, dit is logisch. Daarom is het nu een goede tijd om aandelen in deze branche te kopen. We kijken hierbij echter niet naar bedrijven die het gas uit de grond halen maar meer naar bedrijven die het gas vervoeren. Vervoeren door middel van pijpleidingen. In Amerika is een wijdverbreid net aan pijpleidingen vanaf het noorden (ex Canada) naar het zuiden en vanuit het westen naar het oosten, zie toegevoegde kaart van alleen het gasnet.

Bedrijven die opslag en vervoer regelen van olie en gas noemt men Midstream bedrijven. Zo zijn upstream bedrijven de bedrijven die het spul de grond uithalen en downstream bedrijven bedrijven die het spul verwerken naar eindproducten of halffabricaten. Indien de de hoeveelheid gas door de pijpleidingen hoger wordt per tijdseenheid dan zal de prijs van het gebruik van de opslag en vervoer ook hoger worden. De winter en meer verbruikers op het aardgasnet zorgt voor nog meer druk op het net en dus meer winst voor midstream bedrijven.

Er is nog een andere reden waarom we nu in dit soort bedrijven stappen. De waardering voor midstream bedrijven zijn zeer laag en dicht tegen hun historisch dieptepunt aan. Dit zorgt ervoor dat het dividend sky-high is op dit moment. Wij denken doordat de winsten de komende tijd zullen stijgen het dividend ook houdbaar is en zelfs verhoogt zal worden. Onze abonnees zijn reeds op de hoogte gesteld van 2 bedrijven om aan te kopen, Enable Midstream Partners (ENBL) en Shell Midstream Partners (SHLX), dat respectievelijk een dividend rendement heeft van 13% en 8,5%. SHLX verhoogt zijn dividend ieder kwartaal, dus dit beloofd wat voor de toekomst. We houden de bedrijven in ieder geval 6 maanden aan. Misschien langer maar dit is afhankelijk van de aardolie prijs. Aardgas is namelijk gekoppeld aan de aardolieprijs maar volgt vaak enkele maanden achter een aardolie stijging. Indien u nog geen kans heeft gezien of geen abonnement heeft op onze nieuwsbrief dan is het advies om de aandelen nu aan te schaffen. Een ander advies is natuurlijk om een abonnement (gratis) te nemen op onze nieuwsbrief.

Koop aandelen ENBL met een weging van 1.0

Koop aandelen SHLX met een weging van 1.0

SHLX en ENBL vervoeren niet alleen gas maar ook enorme hoeveelheden olie door het land heen via een ander pijpleidingen stelsel. Ook hier worden goede sommen geld mee verdient alhoewel gas voor ons nu meer potentie heeft. In Nederland wordt de klimaatdiscussie en stikstof problematiek iets te gespannen gevoerd naar ons idee. Of men een regel uit kan voeren en een knop heeft om de temperatuur van de wereld mee in te stellen. Wij vinden dit onzin, natuurlijk , wij zijn ook voor een beter milieu, een duurzamere wereld, en zoveel mogelijk recyclebaar materiaal gebruiken. Maar hierbij moet wel naar het gehele plaatje gekeken worden. Neem bijvoorbeeld de hype om geen vlees meer te eten voor het milieu. Wat eten deze mensen steeds meer. Juist soja om vleesvervangers mee te maken. Zelfs zoveel dat er een klein item aan gewijd werd in het NOS journal, de soja wordt duurder door de grote vraag. Waar komt deze soja vandaan? Juist per boot uit Brazilië (waar grote hoeveelheden bos gekapt wordt hiervoor) en de USA. Is dit duurzaam? Wij weten het niet, misschien is het beter voor het milieu om vlees uit Europa te eten. Wat ons ergert is echter dat gepretendeerd wordt dat geen vlees eten goed is voor het milieu en de vraag nog geen eens gesteld wordt. Voor aardgas geldt misschien hetzelfde, zijn windmolens en zonnecellen echt duurzamer? Wie het weet mag ons de berekeningen doorsturen, wij zijn benieuwd. De hoeveelheden zware metalen die gewonnen moeten worden voor de “schone” energie is zeer hoog. Wij zijn absoluut niet tegen zonnecellen en windmolens maar de vragen worden niet gesteld. Laten we de energietransitie in gaan, maar dan zonder overspannen discussie, waarbij tegenstanders ook aan het woord komen en laten we de transitie geleidelijk en gestructureerd in gaan in plaats van miljarden uit te geven waar we later misschien spijt van krijgen. Aardgas is een relatief gezien een schone brandstof, wij denken dat men in de USA daar gezonder mee omgaat en dat is ook de reden dat we hier in gas stappen en niet in Europa.

Bevalt u onze research en wilt u wekelijks deze gratis in uw mailbox hebben. Wilt u tevens gratis op de hoogte gehouden worden van al onze aanbevelingen dan is een gratis abonnement misschien iets voor u, u kunt hem afsluiten op :https://beleggershulp.nl/newsletter

[table “39” not found /]
[table “40” not found /]
[table “41” not found /]

Benchmarking

Onze portfolio presteerde deze maand zeer goed ten opzichte van de afgelopen maand. Vooral de goud en zilver sector stegen flink met zelfs een aantal FGS aandelen, we kijken al weer naar nieuwe aandelen uit. Uranium en de Short sector doen het beide nog steeds heel erg slecht. Toch staan we aan het begin van 2020 op ruim 33% winst, dit terwijl de benchmark die het dichtst bij de onze licht, de S&P500 ons volgt met ruim 23%. 10% beter doen we het en we behalen ruim 15% per jaar, helemaal niet slecht en 5% boven ons lange termijn doel van 10% per jaar. Tesla baart ons nog zorgen, dit aandeel lijkt maar niet te willen dalen, misschien moeten we hier toch de handdoek in de ring gaan gooien, zover is het nu nog niet. De energie sector kroop iets omhoog, hier verwachten we langzame maar gedegen stijgers. Motto blijft: Houd deze koers vast!!!!!!!!

Disclaimer:

Beleggershulp baseert zijn werk op research vanaf het internet, bij officiële instanties en meningen van andere nieuwsbriefschrijvers. Niets in deze nieuwsbrief is letterlijk overgenomen van anderen, behalve sommige grafieken, het is de mening van de schrijver. Het kan fouten bevatten en u moet geen enkele investering beslissing maken zuiver op basis van wat u in deze nieuwsbrief leest. Het is uw geld en blijft uw verantwoordelijkheid. We zijn zelf een zeer kleine investeringsfirma en kunnen hierdoor onmogelijk zelf de prijs van aandelen beïnvloeden.

Privacy:

Beleggershulp bewaart je email en naam als gegevens, meer niet. Deze gegevens zijn alleen voor de eigenaar van de website inzichtelijk, zijn beschermd met een complex paswoord en worden niet verstrekt aan iemand anders. Indien u niet tevreden bent over onze service dan kunt u zich altijd uitschrijven door een e-mail te schrijven naar info@beleggershulp.nl. Wij schrijven u dan zo spoedig mogelijk uit.