De dag dat de Braziliaanse samba muziek stopte met spelen op de wereldwijde beurzen
OMS nieuwsbrief: week 45 / jaar 08/ 30-10-2026 & UMP nieuwsbrief: maand 10 / jaar 1/ 30-10-2026
Inleiding: De dag dat de Braziliaanse samba muziek stopte met spelen op de wereldwijde beurzen
Zoals hierboven te zien is, is dit een gecombineerd artikel van onze 2 nieuwbrieven services OMS (Over My Shoulder) en UMP (Under My Pillow). We doen dit aangezien de berichten voor 90% overlappen. We gaan in op de verkiezingen in Brazilië en het effect daarvan op de aandelen van de Braziliaanse beurs. Ook hebben we het kort over hoe zeldzaam deze gebeurtenis was, en hoe wij hierop geacteerd hebben. Voor de OMS service hebben we alleen een snelle handeling gedaan. Voor de UMP service hebben we 2 ETF’s gekocht, eentje puur gericht op de Braziliaanse markt, de ander wereldwijd, maar toch ook een Braziliaans tintje heeft. Misschien dat de samba muziek weer gaat spelen in de beleggerswereld, voorlopig zijn de stoelen gevuld bij de stoelendans en is iemand de dans net ontsprongen.
26-oktober: De samba muziek stopte na de verkiezingen op de wereldwijde beurs voor Braziliaanse aandelen
Op zondag 25 oktober 2026 vierde Luiz Inácio Lula da Silva (80 jaar) zijn historische overwinning. Hij versloeg Flávio Bolsonaro (zoon van ex-president Jair Bolsonaro) met 51,79% tegen 48,21% van de geldige stemmen. Het was een comeback: in de eerste ronde lag Lula nog achter. Lula vierde op straat in São Paulo, omringd door supporters en de Braziliaanse vlag, en sprak over een overwinning voor de democratie.
De markten hadden het tegenovergestelde verwacht. Na de eerste ronde (waarin Flávio voorop lag) waren beleggers optimistisch over een mogelijke rechtsere koers met meer begrotingsdiscipline en hervormingen. Toen Lula alsnog won, stortte alles in. Op maandag 26 oktober daalde de Bovespa met bijna 14% op slot (intraday zelfs richting 17%, onze inschatting met pre-market meegerekend zelfs 20%), de grootste dagelijkse val sinds de coronapandemie. Er werd een circuit breaker geactiveerd en de handel lag 30 minuten stil. De real verloor tot 11-12% ten opzichte van de dollar. Beleggers trokken massaal geld terug, aandelen (vooral banken en cyclische sectoren) kelderden en de schatkist annuleerde zelfs obligatieveilingen. Het was pure kapitaalvlucht en paniekverkopen.
Tegelijkertijd speelde zich een ander drama af rond de verliezer. Supreme Court-rechter Alexandre de Moraes beval Flávio Bolsonaro zijn paspoorten (inclusief diplomatieke) in te leveren en verbood hem het land te verlaten. Dit in het kader van een onderzoek naar witwassen/geldstromen. Flávio zei in een video dat hij op straat was opgedragen zijn paspoorten af te geven. Hij ontkende eerst te willen vluchten, maar deed het toch: via een oversteek naar Argentinië, daarna een privéjet via Ecuador naar Miami (aankomst rond 28/29 oktober). De VS gaf hem en zijn familie visa. In Miami noemde hij zichzelf de “echte gekozen president” of leider van Brazilië en weigerde de uitslag te accepteren. Lula reageerde droog: Brazilië is hun tweede thuis, de VS het eerste.
De cartoon vangt precies die sfeer: Lula triomfantelijk op het podium, de Bolsonaro-figuur die in het vliegtuig stapt terwijl een rechter het paspoort wil afpakken, rijken en beleggers die in paniek vluchten of geld opnemen, en de beurs die crasht. In werkelijkheid was het Flávio (niet Jair zelf, die al eerder juridische problemen had), de rechter greep niet letterlijk in op de trap, en de “rijken vluchten” was vooral een massale uitstroom van beleggingsgeld in plaats van alleen privévliegtuigen vol miljonairs. Maar de combinatie van overwinning, beurscrash en vlucht met paspoortproblemen was wel degelijk de realiteit van die dagen. De samba op de beurzen stopte even abrupt. Of het lang stil blijft, hangt af van hoe Lula zijn vierde termijn invult en of de markten hun vertrouwen terugkrijgen.
Lula (Luiz Inácio Lula da Silva) is veroordeeld geweest in de Operação Lava Jato (Car Wash)-onderzoeken. De bekendste veroordeling was in juli 2017 door rechter Sérgio Moro in de zaak rond een triplexappartement in Guarujá. Hij werd schuldig bevonden aan corruptie en witwassen en kreeg een gevangenisstraf van meer dan 9 jaar. Er volgde later ook een tweede veroordeling (rond een landgoed/sitio in Atibaia).Hij zat van april 2018 tot november 2019 in de gevangenis. Die veroordelingen maakten het hem destijds onmogelijk om zich kandidaat te stellen voor de presidentsverkiezingen van 2018.
Belangrijke nuance:
In 2021 heeft het Braziliaanse Hooggerechtshof (STF) de veroordelingen nietig verklaard. De belangrijkste redenen waren procedureel: de rechtbank van Curitiba (onder Moro) was niet bevoegd, en er waren ernstige twijfels over de onpartijdigheid van rechter Moro (die later minister van Justitie werd onder Bolsonaro). De zaken werden niet inhoudelijk “onschuldig” verklaard op alle punten, maar de vonnissen werden vernietigd, waardoor Lula’s politieke rechten werden hersteld. Hij kon daardoor in 2022 en opnieuw in 2026 meedoen aan de verkiezingen.Voorstanders van Lula noemen de veroordelingen politiek gemotiveerd en een “rechtelijke coup”. Critici blijven wijzen op de oorspronkelijke vonnissen en de bewijzen die destijds werden gepresenteerd. Het is dus een legitiem, maar ook omstreden en polariserend detail in zijn politieke biografie.
Het is dus niet de eerste keer dat politici elkaar in de gevangenis willen gooien en Brazilië. Wat hier allemaal terecht van is of niet, hier houden we ons niet mee bezig. Wel houden we ons met dit effect bezig wat dit heeft op het doorspelen van de samba muziek op de beurzen.
Het effect op de Braziliaanse beurs
Duidelijk is de enorme rode candle te zien op de 26ste. We laten de politiek er verder buiten maar het is duidelijk dat de beleggers een andere uitkomst hadden verwachte en vluchten voor het linkse geweld. De aandelen markt in Brazilië sloot maar liefst 20% lager. Hoe zeldzaam dit is, is wel te zien bij de onderstaande tweet die laat zien dat deze gebeurtenis ver buiten de standaard deviatie van een statische mogelijkheid valt.
Hoe hebben wij hierop geacteerd?
We kochten voorbeurs 100 aandelen Petrobras (PBR) op $19,80. Met sommige brokers kan je dit doen. Met het openen van de beurs was het al weer een beetje gekalmeerd en het aandeel stond boven de $21,00. Deze koopprijs voorbeurs lag ruim 25% lager dan de prijs van het aandeel een dag eerder op de beurs. Volgens ons een overtrokken reactie van de handelaren en geheel onterecht, voor zo’n kwaliteitsbedrijf als Petrobras. Dezelfde dag konden we het aandeel alweer voor $22,50 verkopen, 10% winst voor 1 dag. Deze winst hebben we in 10 aandelen omgezet. We hadden reeds 100 aandelen als Free Growth Stock staan, dus dit zijn er nu 110.
Waarom vertellen we u dit? Niet om te laten zien hoe goed we zijn. Dit hangt immers niet af van een resultaat. We laten zien, dat als er zich ergens de kans voordoet met een kwaliteit aandeel, je hier het lef moet hebben om in te stappen. Als er tenminste geen enkele andere verklaring mogelijk is, dan puur sentiment gedreven verkopen. Handelaren waren in paniek. Althans de computers van grote fondsen. Als er veel verkopen zijn, triggered dit een algoritme wat vanzelf aandelen gaat verkopen. Dit gebeurde ook op de 26ste.
In dit soort situaties kan je instappen en voor 90% van de gevallen gelijk krijgen. Vooral voor kwaliteit aandelen. Daarom hebben we ook de portfolio indeling gemaakt met als aparte groep Dividend Forever Stocks. Als deze aandelen om geen andere reden vallen, en vooral door puur sentiment, is het redelijk veilig om te kopen. En Petrobras is nu erg laag gewaardeerd. We wachten echter met verder kopen van dit aandeel en andere Braziliaanse aandelen, alle onzekerheid is nog niet de markt uit. Het is ook zeer populair bij de linkse politici om windfall taxes (meevaller belasting) te heffen op energie maatschappijen. We wachten dus even af wat Lula doet. Wij houden onze aandelen echter aan. We proberen dit u hieronder duidelijk te maken waarom.
Het maakt niet uit wie de samba muziek draait, links of rechts, Braziliaanse aandelen zullen het goed doen.
- Van 2001-2002 was een centrum rechtse regering onder leiding van Fernando Henrique Cardoso (PSDB) aan de macht en aandelen zakte.
- Van 2003-2010 was een linkse regering aan de macht met Luiz Inácio Lula da Silva (PT) aan het hoofd.Aandelen stegen erg sterk in deze periode op de crash van 2008 na natuurlijk, maar dit was een wereldwijd fenomeen.
- Van 2011-2016 was een linkse regering aan de macht met Dilma Rousseff (PT) aan het hoofd. Aandelen zakte sterk in deze periode.
- Van 2016-2018 was een centrum rechtse regering aan de macht met Michel Temer (MDB) aan het hoofd. Aandelen stegen iets, maar niet aanzienlijk.
- Van 2019-2022 was een rechtse regering aan de macht met Jair Bolsonaro (PL) aan het hoofd. Aandelen daalden iets.
- Van 2023-heden was een linkse regering aan de macht met Luiz Inácio Lula da Silva (PT) aan het hoofd. Aandelen stegen iets, maar mag geen naam hebben.
We kunnen dus zeggen dat het bijna niet uitmaakt of links of rechts op de troon zit. Daarom vinden wij de reactie dan ook buitensporig en onterecht wat sinds de 26ste op de Bovespa (Braziliaanse beurs) is voorgevallen. Vooral van kwaliteit aandelen, die de Bovespa wel degelijk heeft en Petrobras is er 1 van, is het een onterechte reactie. We denken dus dat het puur sentiment was en dat het met de tijd wel bijtrekt. Ook zijn wij van mening dat Lula slechter is voor de petrochemische industrie en de winstgevendheid van de bedrijven. Maar voor een bedrijf als Petrobras blijft er voldoende over om flink winstgevend te blijven. Brazilië is een grondstoffen economie, dus men moet exporteren. Ook Lula weet dit.
Ook is het feit dat Braziliaanse aandelen al jaren flink ondergewaardeerd waren de de USA aandelen. Dit is naar onze mening ook deels onterecht. Dit brengt dus met zich mee dat de onderwaardering dubbel is, meestal hersteld dit met de tijd. Dus laten we de samba weer opzetten en rustig afwachten.
Conclusie:
Onze conclusie is dus, dat we in gaan stappen in Braziliaanse aandelen. De korte stap in PBR (Petrobras) was in de OMS portfolio, en dus echt hele korte termijn, namelijk 1 dag. Maar in de UMP portfolio willen we op de lange termijn in 2 ETF’s stappen. 1 ETF is puur en alleen op Brazilië gericht (en geeft 3,8% rendement) en de andere ETF is een wereldwijd dividend ETF met 17-20% aandelen uit Brazilië (en geeft ruim 10% dividend in maandelijkse termijnen).
Leden kunnen als ze lid zijn van de UMP service (of beide services), de aandelen hier inzien: UMP Newsletters 2026 – Investor Assistance Pro
Wat ons betreft is de samba muziek niet gestopt, maar is weer begonnen met spelen. Hopelijk maken we over een paar jaar een klein dansje op deze muziek als we de 100% winst behaald hebben. Geen nood, u krijgt dit niet op video te zien:-) Wel kunt u hieronder onze wekelijkse podcasten bekijken.
Video updates, abonneer u op onze Youtube kanaal en mis nooit een video:
(31) Investor-Assistance-Pro – YouTube
Wilt u lid worden, dan kunt u zich hier inschrijven: Pricing – Investor Assistance Pro ook zijn we tegenwoordig op substack actief, voor leden die de Engelse taal machtig zijn kunnen zich beter hier inschrijven, we richten deze site steeds verder in, zie volgende link: Investor Assistance Pro Substack | Substack
Motto blijft: Geduld, de grondstoffen bullmarket is in volle gang!
Leden sectie op IA-pro website
Bent u na het lezen overtuigd dat onze service wat voor u is, kunt u een abonnement nemen op onze betaalde service. Op onze betaalde website, hebben wij de volgende abonnementen, klik op de onderstaande afbeelding om naar de website te gaan om een abonnement af te sluiten.
Voor leden van deze gratis site (blijft zo) raden we aan eens een kijkje te nemen op de nieuwe site. Deze is met de bovenstaande button te bereiken. U kunt alleen niet verder dan de homepagina. Achter deze pagina bouwen we een site op met veel informatie voor beleggers. Om de aandelen te bekijken die wij kopen moet u echter een abonnement bij ons aanschaffen.
Huishoudelijke mededelingen:
Mededeling aan leden met een betaald abonnement en leden met een gratis abonnement.
Het lijkt erop dat we niet iedereen bereiken, wilt u daarom zeker stellen dat onze mail niet in de spam folder terecht komt. Dit kunt u doen door de volgende email adressen als contact toe te voegen:
Een abonnement op onze nieuwsbrieven van beleggershulp, zijn 100% gratis. Neem daarom een abonnement door hier op te klikken.
Verder willen we u op de kleine lettertjes wijzen. We kiezen wel eens voor de woorden, advies, adviseren, ect, ect. We willen u erop wijzen dat we geen financiële adviseurs zijn. We zijn dus absoluut geen financieel adviseurs of vermogen beheerders. We vertellen u louter wat wij doen met ons geld en hierop kunt u uw eigen investeringsbeslissingen nemen. Wij willen dit graag nog een keer benadrukken. Dus doe uw eigen research. We zullen in de toekomst onze woorden voorzichtiger gaan kiezen omdat we ons realiseren dat dit nogal eens verwarring kan opleveren, ook al is dit een gratis nieuwsbrief.
Disclaimer:
Beleggershulp baseert zijn werk op research vanaf het internet, bij officiële instanties en meningen van andere nieuwsbriefschrijvers. Niets in deze nieuwsbrief is letterlijk overgenomen van anderen, behalve sommige grafieken, het is de mening van de schrijver. Het kan fouten bevatten en u moet geen enkele investering beslissing maken zuiver op basis van wat u in deze nieuwsbrief leest. Neemt u de inhoud dan ook niet als advies om acties te ondernemen. Wij vertellen u alleen wat wij doen met ons geld. Uw investeringen blijft en kost uw geld en blijft dus uw verantwoordelijkheid. We zijn zelf een zeer kleine investeringsfirma en kunnen hierdoor onmogelijk zelf de prijs van aandelen beïnvloeden.
Privacy:
Beleggershulp bewaart je email en naam als gegevens, meer niet. Deze gegevens zijn alleen voor de eigenaar van de website inzichtelijk, zijn beschermd met een complex paswoord en worden niet verstrekt aan iemand anders. Indien u niet tevreden bent over onze service dan kunt u zich altijd uitschrijven door een e-mail te schrijven naar info@beleggershulp.nl. Wij schrijven u dan zo spoedig mogelijk uit.